Guía de Trading del Patrón Rectángulo

El patrón de precios rectángulo se considera parte de la familia de formaciones gráficas clásicas dentro del análisis técnico. Es una de de las formaciones gráficas más fácilmente reconocibles y es un patrón bastante simple para operar, a diferencia de otros más complejos. En esta guía analizaremos algunos de los conceptos básicos para identificar esta estructura y mostraremos algunas prácticas recomendadas para operar exitosamente con este patrón cuando es encontrado en el gráfico.

Patrón rectángulo en análisis técnico

El patrón técnico rectángulo es una formación gráfica de precios clásica que aparece como un rango de precios bien definido. Por lo general, se considera un patrón de continuación de la tendencia y actúa como una pausa temporal dentro del mercado. Una vez que finaliza el patrón, se produce otro movimiento del precio en la dirección de la tendencia anterior. Los patrones rectángulo son bastante fáciles de reconocer en el gráfico de precios.

Básicamente, para identificar un patrón rectángulo, se deben formar al menos dos máximos de oscilación que estén más o menos al mismo nivel y que se produzcan a lo largo de la misma línea y al menos dos mínimos de oscilación que estén más o menos al mismo nivel y que puedan verse a lo largo de la misma línea. Cuando se traza una línea horizontal que conecta los máximos de oscilación y otra línea que conecta los mínimos de oscilación, aparecerá un canal horizontal de líneas paralelas que contiene la acción del precio. A continuación se muestra un ejemplo de un patrón rectángulo con sus máximos y mínimos identificados:

Ahora analizaremos algunas de las características principales de un patrón rectángulo que actúa como formación de continuación de la tendencia, en este caso de la versión alcista.

En primer lugar, debemos asegurarnos de que estamos identificando correctamente una estructura de precios como una formación de tipo rectángulo. Como hemos señalado, el patrón rectángulo debe aparecer como un rango de precios o una fase de consolidación con al menos dos máximos de oscilación y dos mínimos de oscilación que se forman a lo largo del mismo plano respectivamente. Como muestra el gráfico, este es claramente el caso en este ejemplo.

A continuación, es necesario asegurarse de que haya una tendencia clara que conduzca a la formación del patrón rectangular. Esto nos proporcionará la mejor expectativa para la futura ruptura de este patrón de precios. En el caso de un patrón rectángulo formado en una tendencia alcista, se esperaría una ruptura alcista de la estructura de precios. Por el contrario, en el caso de una tendencia bajista, se esperaría una ruptura bajista de la formación. En este ejemplo, podemos ver que la tendencia es alcista antes de la formación del rectángulo. Como tal, podemos esperar una ruptura del nivel de resistencia y un posterior aumento del precio.

Además de esto, se debe analizar la estructura general del patrón rectángulo. Más específicamente, queremos asegurarnos que la formación este compuesta por al menos 40 barras de precios. Ahora, esta es una pauta general a tener en cuenta y no necesariamente una regla estricta y rápida. La razón de esto es que las mejores formaciones rectangulares tienden a ser una fase de consolidación prolongada. Como tal, queremos asegurarnos de que la estructura sea relativamente significativa y que proporcione una oportunidad de negociación viable.

Aunque hasta ahora hemos hablado de los patrones rectángulo como formaciones de continuación de la tendencia, es necesario aclarar que también pueden mostrar características de patrones de contratendencia de vez en cuando. Esto es particularmente cierto cuando se observan patrones rentángulo que se han formado alrededor de máximos o mínimos del mercado. Desafortunadamente, es bastante difícil evaluar de antemano si un patrón rectangular se convertirá en un patrón de continuación o en un patrón de inversión del precio. Dicho esto, esta formación de precios actúa más comunmente como un patrón de continuación de la tendencia. Y aún así, los patrones rectángulo formados en los máximos y mínimos como estructuras de inversión deben considerarse siempre como una posibilidad real, pero teniendo en mente que es más probable que estas estructuras se comporten como un patrón de continuación.

Dinámica de la formación de los patrones rectángulo

Siempre debemos intentar comprender la dinámica subyacente dentro de las estructuras de precios, y el patrón rectángulo no es una excepción. Entonces, ¿cuál es la psicología dentro de un patrón rectangular? ¿Qué está pasando detrás de escena?

En primer lugar, sabemos que el patrón rectángulo es una formación de consolidación con operaciones de compra y venta que ocurren dentro de dos niveles de precios bien definidos, un nivel de resistencia superior y un nivel de soporte inferior. Si observamos este fenómeno a un nivel más profundo, nos daremos cuenta de que lo que realmente está ocurriendo durante estos periodos es que el mercado está en equilibrio, con los compradores y los vendedores manteniendo la misma convicción. Es por eso que el precio se mueve hacia arriba y hacia abajo dentro de un rango claramente definido.

A medida que el precio sube, la oferta de los vendedores entra para hacer bajar los precios y, de forma similar, cuando el precio baja, la demanda entra en el mercado a través de los compradores que empujan los precios al alza. En última instancia, el precio cederá y los alcistas o los bajistas tomarán el control del mercado. Una posible ruptura al alza indica que los compradores tienen el control, mientras que una ruptura a la baja indica que los vendedores tienen el control.

Otra forma de ver la psicología del mercado subyacente dentro de esta fase de congestión es como un período de complacencia o toma de ganancias. Durante la formación de un patrón rectángulo, algunos traders que han obtenido beneficios del movimiento de tendencia anterior ahora están tomando los beneficios de sus posiciones. Esto a menudo crea ese movimiento de precios lateral prolongado que es indicativo de las formaciones rectangulares.

Ruptura del patrón rectángulo y continuación de la tendencia

Ahora profundizaremos un poco más y hablaremos sobre cómo podemos operar con la ruptura de un patrón rectangular. Obviamente, primero necesitaremos identificar una estructura de precios de forma rectangular en el gráfico de precios. Una vez hecho esto, trazaremos los niveles de soporte y resistencia conectando los mínimos de oscilación que se encuentran a lo largo del mismo plano en la parte inferior de la estructura, y los máximos de oscilación que se encuentran a lo largo del mismo plano en la parte superior.

Una vez que tengamos la acción del precio contenida dentro del canal de precios lateral de líneas paralelas recién formado, debemos esperar una ruptura y cierre arriba de la línea de resistencia en el caso de un rompimiento alcista, y una ruptura y cierre debajo de la línea de soporte en el caso de un rompimiento bajista.

Una vez que se produce este importante evento de ruptura, podemos abrir la operación inmediatamente después del cierre de la candela de ruptura, o podemos esperar un posible retroceso que lleve el precio hasta el nivel horizontal roto y ejecutar una operación cerca de esa zona. La elección del método de trading con el patrón rectángulo que va a utilizar depende de su propio estilo de trading y perfil de riesgo. Tenga en cuenta que cada tipo de metodología de trading tiene sus propias ventajas y desventajas.

Por ejemplo, abrir una operación inmediatamente después de que se haya confirmado la ruptura del nivel de soporte o resistencia en el cierre de la candela de rompimiento, le permitirá participar en todo el movimiento del mercado después de la señal de confirmación de la ruptura. La desventaja de este método viene en forma de un precio de entrada que puede ser menos que ideal. Por ejemplo, la candela de ruptura podría ser una candela de amplio rango que penetra bastante más allá del nivel de precios horizontal atravesado. Esto puede tener el efecto de abrir una posición en un nivel que se ha extendido demasiado con respecto al nivel de ruptura, donde es más probable que ocurra un fuerte retroceso del precio, lo que podría poner al trader bajo un mayor riesgo de terminar con pérdidas.

Por otro lado, ¿que ocurre con el método de esperar un retroceso después de una ruptura confirmada del patrón rectángulo? En ese caso, normalmente se espera que los precios retrocedan hasta el nivel de precios horizontal atravesado y cuando esto ocurre se ejecutará una entrada con una orden límite cerca de ese nivel, a medida que los precios se muevan hacia él. Alternativamente, se puede usar alguna señal de acción del precio cerca de la línea horizontal atravesada como señal de confirmación.

De cualquier manera, la principal ventaja de esta estrategia de entrada al mercado es que probablemente proporciona un precio mucho mejor para la operación, lo que permitirá obtener una relación de Riesgo:Beneficio mucho más saludable para su posición. Ahora, el inconveniente de este método de retroceso después de la ruptura de una formación rectángulo es que existe la posibilidad de que este evento nunca ocurra. Es decir, los precios podrían continuar moviéndose en la dirección de la ruptura de manera acelerada, sin dar oportunidad a que el mercado retorne al nivel de ruptura. En tal caso, incurriríamos en el costo de oportunidad por no haber entrado en un movimiento de precios que al final pudo haber generado una operación ganadora. En la siguiente imagen se muestra un ejemplo de una entrada después de la confirmación de la ruptura de un patrón rectángulo y una entrada realizada después de un retroceso posterior a la ruptura de la formación.

Estrategia de trading con el patrón rectángulo

A continuación vamos a explicar una estrategia de trading basada en la ruptura de patrones rectángulo. Como hemos señalado, la mayoría de las formaciones rectangulares tienden a ser patrones de continuación. Como tal, nos centraremos en operar en la dirección de una ruptura que esté alineada con la tendencia general del precio. En otras palabras, buscaremos operar en la misma dirección de una ruptura alcista de una formación rectángulo cuando tengamos una tendencia alcista discernible que conduzca a la formación del rectángulo. De la misma manera, buscaremos operar en la misma dirección de una ruptura bajista de un rectángulo cuando tengamos una tendencia bajista discernible que conduzca a la formación del patrón.

Junto a estas condiciones, también incorporaremos el indicador Momentum, un indicador técnico de impulso del precio, que nos ayudará a validar la fuerza de la ruptura. Como debe saber, las rupturas de los rangos de precios como los patrones de rectángulo tienden a ser mucho más significativas cuando hay un fuerte impulso subyacente detrás del movimiento. Esto ayuda a validar la señal de ruptura y sirve para reducir la cantidad de salidas falsas que pueden ocurrir cerca de los niveles de precios horizontales.

Reglas de la estrategia

Operaciones de compra

Las reglas para la apertura de posiciones de compra con esta estrategia son las siguientes:

• Existe un patrón rectángulo claramente definido, donde el movimiento del precio que conduce al rectángulo es de naturaleza alcista.
• La estructura rectangular debe estar compuesta por al menos 40 barras de precios.
• La ruptura del rectángulo debe ocurrir a través del nivel de resistencia (rompimiento alcista).
• La candela de ruptura debe penetrar la línea de resistencia superior y cerrar por encima de ella.
• El indicador Momentum, configurado con un parámetro de 10 períodos y basado en los precios de cierre, debe estar arriba de la línea cero.
• Apertura de la posición:Se abre una posición de compra con una orden de mercado en la apertura de la siguiente candela.
• Stop loss: El stop loss se coloca en el punto medio del rango de precios del patrón rectángulo.
• Objetivo de beneficios:El objetivo de beneficios se determina utilizando el ancho del rango (altura del rectángulo). Más específicamente, el objetivo se establece en el nivel de precios en donde el precio es igual al ancho del rango, medido desde el punto de ruptura de la formación.

Operaciones de venta

Las reglas para la apertura de posiciones de venta con esta estrategia son las siguientes:

• Existe un patrón rectángulo claramente definido, donde el movimiento del precio que conduce al rectángulo es de naturaleza bajista.
• La estructura rectangular debe estar compuesta por al menos 40 barras de precios.
• La ruptura del rectángulo debe ocurrir a través del nivel de soporte (rompimiento bajista).
• La candela de ruptura debe penetrar la línea de soporte inferior y cerrar debajo de la misma.
• El indicador Momentum, configurado con un parámetro de 10 períodos y basado en los precios de cierre, debe estar debajo de la línea cero.
• Apertura de la posición:Se abre una posición de venta con una orden de mercado en la apertura de la siguiente candela.
• Stop loss: El stop loss se coloca en el punto medio del rango de precios del patrón rectángulo.
• Objetivo de beneficios:El objetivo de beneficios se determina utilizando el ancho del rango (altura del rectángulo). Más específicamente, el objetivo se establece en el nivel de precios en donde el precio es igual al ancho del rango, medido desde el punto de ruptura de la formación.

Ejemplo de la estrategia – Operación de venta con ruptura bajista de la formación

A continuación, vamos a explicar un ejemplo de una operación de venta realizada con este estrategia. En este ejemplo, veremos como se usa un rompimiento bajista de un patrón rectángulo formado en una tendencia a la baja en el Forex. En el siguiente gráfico de precios, encontrará la acción del precio para el par de divisas AUD/JPY en el marco de tiempo de 4 horas.

Podemos ver aquí que hubo un claro movimiento de precios con tendencia bajista que condujo a la formación del rectángulo. Hemos delineado las líneas superior e inferior dentro del patrón rectángulo, que sirven como niveles de resistencia y soporte respectivamente. Además, podemos confirmar que esta estructura rectangular es un patrón relativamente grande que excede el mínimo requerido de 40 barras de precios. Esto valida el patrón rectángulo según las reglas descritas.

Conforme el precio se movía dentro de este rango claramente definido, podemos ver que hacia el extremo derecho de este gráfico, las fuerzas de venta en el mercado movimieron los precios a la baja y ocasionaron una ruptura bajista de este patrón rectángulo. Tenga en cuenta que, dado que la tendencia anterior fue bajista, es la línea de soporte dentro de este patrón la que más nos interesa. La candela de ruptura aparece como un fuerte movimiento bajista del precio. La candela se ha ampliado para facilitar la visualización, y podemos ver que rompió por debajo de la línea de soporte y también pudo cerrar por debajo de este nivel. Como tal, esto puede considerarse una ruptura bajista válidad de la formación rectángulo.

Si nos enfocamos en la parte inferior del gráfico, podemos ver el indicador Momentum trazado. La línea negra representa el valor real del indicador Momentum, mientras que la línea horizontal azul representa la línea cero. En el momento de la ruptura del patrón, podemos ver que el indicador Momentum registraba una lectura que estaba por debajo del nivel cero. Como tal, esto confirma la señal de ruptura bajista del rectángulo según las reglas de la estrategia.

Inmediatamente después de este evento, se colocó una orden de venta al precio actual del mercado. Poco después, se colocó un stop loss en el centro del rango de precios que forma el patrón rectángulo. El objetivo de beneficios para esta operación de venta se calculó utilizando la altura de la formación rectángulo. Más específicamente, como el precio comenzó a moverse a favor de la posición, una vez que el mercado alcanzó un nivel de precios equivalente al ancho del rango de precios, la operación fue cerrada con ganancias. Básicamente, esto crea una Relación de Riesgo:Beneficio de 1:2 para esta operación. Podemos ver en el gráfico de precios anterior, que muestra el stop loss y el objetivo de toma de ganancias, que el objetivo se alcanzó fácilmente.

Conclusiones

El trading con patrones gráficos de precios clásicos es uno de los métodos de análisis y negociación más populares utilizados por los operadores técnicos. Es una técnica de trading atemporal que ofrece muchas ventajas. En esta guía nos hemos enfocado en una de estas formaciones de precios clásicos, el patrón rectángulo. Hemos visto que el patrón rectángulo suele ser una formación de continuación de la tendencia, que ofrece una sólida oportunidad para operar en la misma dirección que la tendencia más grande.

También se ha descrito una estrategia de trading específica para operar con patrones rectangulares, aunque es posible operar con esta formación de precios de muchas formas. A medida que gane experiencia en el conocimiento de esta y otras estructuras de precios clásicas, empezará a obtener más confianza y llegará al punto de desarrollar sus propias estrategias basadas en patrones gráficos  para operar en sus mercados preferidos.